| 發布日期： 2011-10-24 | 小 | 中 | 大 | 【關閉窗口】 |
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維生素是人體不可缺少的元素,在上市公司中也有“維生素”群。我國維生素產業近年來取得飛速發展,但是過猶不及,如今又陷入供過于求、亟待整治的局面。近兩年來,紛紛上馬或擴產的維生素C項目,使得眾多國內維生素C生產企業陷入了“內戰”之中。不僅產品價格高臺跳水,更是失去了在國際市場的定價話語權。主要VC生產企業東北制藥、華北制藥等骨干企業更是成為“重災區”,類似局面也在其他維生素C生產企業大量出現。面臨如此棘手的困境,中國維生素產業應何去何從? 維生素C陷產能過剩惡性循環停限產皆失效苦盼新政 維生素類產品出口價格連續4個景氣年后首次下降,主因系維生素C生產企業盲目擴產沉疴難愈。 維生素C由于應用范圍廣泛成為最為大眾熟知的產品,中國醫藥保健品進出口商會數據顯示,維生素C是維生素族群中的大宗品種,我國的出口量已占到全球市場80%的份額。但內需、外需占比極不平衡,外需出口占全國產能的80%,內需僅占20%。 2010年以來,維生素C價格一落千丈,對生產企業的影響已經嚴重到不容忽視的地步。《中國維生素市場趨勢觀察研究預測報告》顯示,2010年我國維生素類產品出口數量增加了33.5%,出口平均價格同比下降了16.6%,這是維生素類產品價格連續四個景氣年之后的首次下降。其降幅之驚人,在整個原料藥出口中實屬罕見。究其原因,主要是維生素類兩大支柱產品維生素C和維生素E的價格下降——2010年維生素C出口數量增長46.8%,出口單價下降31.3%;維生素E出口數量增長30.6%,出口單價下降3.3%。 VC產業無序競爭陷入惡性循環 作為維生素C生產大國,我國擁有全球90%的生產能力。目前,業內公認的維生素C“五大家族”分別是東北制藥、華北制藥、石藥集團、江山制藥和后起之秀山東魯維制藥。其中,石藥集團和山東魯維制藥產能約為3-3.5萬噸;東北制藥產能約為2.5萬噸;華北制藥和江山制藥產能都在2萬噸左右,“五大家族”的產能總和約12萬噸,與全球維生素C總需求量大致相當。國際上可與他們匹敵的只有維生素巨頭帝斯曼,其大約擁有2.3萬噸產能。 “五大家族”的產能在國際稱雄也不是一蹴而就。資料顯示,中國維生素工業20世紀50年代末剛剛起步,70年代個別品種技術突破,如維生素C兩步法生產工藝的研究成功在國際上處于領先地位。上世紀80年代,國際巨頭帝斯曼(原羅氏公司)、德國巴斯夫公司、安迪蘇公司(原羅納普朗克公司)等企業壟斷全球維生素的生產銷售,那時我國除生物素以外的其他各種維生素雖然實現國產化生產,但中間體依然依賴進口,產量和質量遠不能滿足市場需求。直到90年代中后期,各種維生素及中間體的生產技術相繼取得突破性進展,我國整個維生素產業迅速升級發展。到本世紀,維生素A、D、E、H等14種維生素全部實現了國產化。 隨著維生素產業高速發展,速度太快、監管缺失導致部分種類維生素的生產如同脫韁的野馬,一啟動就收不住車,引發產能過剩,進而影響出口價格。例如,維生素C的出口價格如同過山車一般起伏不定。數據顯示,1992-1993年間,VC的價格曾高達每公斤12-14美元,巨大的利潤空間吸引了中國企業過度投資,高峰時期國內VC生產廠家一度高達28家。新增競爭者太多,價格戰也就不可避免,VC出口價開始走入一輪跌勢。 縱觀我國VC行業的發展歷程,一直處于VC價格上升,生產企業便盲目投產,進而導致供需平衡被打破,價格快速回落;然后有生產企業被迫退出,供需重新平衡這樣一個周期性循環過程。2008年-2009年,VC價格再度高企,大量中小企業紛紛上馬VC生產項目,轉而再度造成我國VC行業產能過剩。據券商估計的數據,整個行業的總產能超過20萬噸。 VC價格低位徘徊引發企業停產 根據發改委、工信部此前發布的VC行業調查結果顯示,2010年全球VC總需求不過12萬噸左右,中國的總產能卻已經接近18萬噸。產能過剩超過50%,價格將如何慘淡也就可想而知了。2008年,我國VC出口最高價達每公斤140元左右,但到2010年一季度,VC均價跌至每公斤75元,此后VC價格一度下探至每公斤38元,幾近與成本持平。最新數據顯示,2011年2月底,國內主流廠家VC報價也僅在每公斤42元,VC出口價又進入了新一個低谷期。 對此,一位行內專家概括得相當透徹:“前10年是外國打中國,結果是中國不但沒有被打倒,反倒越打越興旺;后5年是中國打外國,結果是國際大鱷紛紛退出產業舞臺,中國企業成為新霸主;近5年是中國企業自己內戰,惡性競爭的結果是,舞臺上的新老面孔交替,價格不斷下挫。” 這樣的影響從東北制藥的業績中可見一斑,公司2011年半年報顯示,東北制藥實現凈利潤僅407萬元,同比大降97%。而在2010年,東北制藥的凈利潤為5727萬元,并且已經比2009年下降了87.97%。東北制藥董秘呂林全在接受本報記者采訪時坦陳,VC價格下挫“對公司業績影響相當大。” 面對VC價格失控的局面,有報道稱“5大家族”召開協調會,決定停止對外長單報價,并從2010年9月20日開始停產保價。不過,近一段時間以來,東北制藥、華北制藥、浙江制藥等紛紛公布了停產檢修的計劃安排。盡管各公司都稱這是根據自身的經營計劃和市場需求來決定的,但行動如此一致卻很容易使人產生“聯合”的感覺。 停產也難保價期盼新政出手 不過,解決VC產能過剩絕非一日之功。從最新出爐的三季報來看,VC價格仍沒有明顯改觀。業內人士指出,應該認識到,停產救不了我國維生素行業,提價對于維生素企業的效益提升也不過是權宜之計。 生物谷董事長張發寶對記者表示:“國內幾大VC巨頭在全球占比確實很高,但并不代表有定價權。目前,其他企業和國家也成為VC原料生產基地,而且國際巨頭的庫存很多,預警措施完善,限產對他們的沖擊不會特別大。” 張發寶進一步分析:“限產是雙刃劍,本身也會導致利潤減少,現在簡單的小兒科措施已經很難拉動全球市場的變化,因為選擇余地越來越大,所以公司需要更長遠更深的戰略措施,豐富產品線,注重專利、品牌、研發,這才是企業真正的生存之道。” 業內人士認為,維生素產業要撥云見日,必須全面加強產業調控力度,包括行業準入、自主創新、需求開發、出口配額等措施。事實上,針對VC產能過剩的問題,2011年3月,國家發改委、工信部發出《關于2011年維生素C生產計劃的通知》(簡稱維生素C生產計劃),并規定了全國年限產10萬噸的生產計劃。2011年4月,發改委頒布《產業結構調整指導目錄》,不僅將維生素C列入限制類項目的首位,同時又將VC生產的重要中間體古龍酸列為限制類項目;幾乎同時,SFDA頒發《關于加強維生素C原料藥生產許可管理的通知》,規定不得向違規項目形成的維生素C原料藥產能申請頒發《藥品生產許可證》。 從維生素C生產計劃的管理思路看,首先為目前所有VC生產企業設定一個合規的界限,《通知》已經明確這個期限就是2005年,之后再批準生產VC的企業都不屬于合規范圍,并依此認定了一批合規的生產企業。然后,工信部將會根據自身了解的一些情況來限定行業產量。也就是說,2005年之前批的合規企業將依據限產的指標來制定各自的VC年度生產計劃量。 不過,如此密集的政策出臺,依然對低位徘徊的VC價格未能產生明顯提振作用。有業內人士指出,維生素C生產計劃存在一個致命弱點,即其不具強制力,只是指導性文件,這是只見藥方不見效的主要原因。更令人揪心的是,近兩三年來,VC生產企業瘋狂擴產和新建項目相繼投產。據測算,今年全國實際產能到年底可能達到30萬噸。這將使得核準生產計劃與實際產能相距甚遠。 此外,業內備受矚目的《維生素C行業準入條件》也遲遲不見廬山真面目。一位不愿具名的分析師表示:“行業準入這個政策牽涉到各方面利益關系,其實行業準入已經提了很長時間,但采取配額的方式推行起來很難實施。具體說來,是根據市場需求情況確定總額,再給幾大VC巨頭分配。各個巨頭在不同的省區,各地利益分配很難處理,這也是遲遲沒有推行的原因。” 中國醫藥保健品進出口商會副秘書長、西藥部主任談圣采呼吁:“維生素C的問題帶有普遍性,在醫藥行業這樣的品種還有不少,希望企業不再存僥幸心理,在制定企業戰略時將目光放長遠一些。” | ||
