| 發布日期： 2011-03-10 | 小 | 中 | 大 | 【關閉窗口】 |
|
我們預計現代制藥2010-2012年基本每股收益分別為0.42元、0.58元和0.86元。我們認為公司為了公開增發順利實施,在發行前后均有抬高股價的意愿。公司主業的持續穩健增長構成投資公司的安全邊際,而未來大股東資產注入、最終實現整體上市構成公司的投資亮點。我們認為,無論是大股東資產注入或整體上市,對現代制藥而言均是提升核心競爭力、估值水平不斷抬升的實質利好。一方面,醫工院資產注入或整體上市,將有助于醫工院優勢技術資源內部吸收和價值最大化;同時上市公司的新藥研發、產業化能力均將隨之獲得顯著提升,將加速公司發展,使公司的估值因此享受溢價。 研究員：宋文昭 所屬機構：英大證券有限責任公司 | ||
